ИИС или вклад? Сравнение доходности на 3 года
В 2026 году ставки по вкладам достигают 18%, а налоговый вычет по ИИС даёт до 60 000 ₽ сразу. Где выгоднее держать деньги? Разбираем на реальных цифрах, без теории.
Что такое ИИС тип А?
Индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС) — это счёт у брокера, куда вы вносите деньги и покупаете ценные бумаги. Государство даёт вычет 13% от внесённой суммы, но не более 60 000 ₽ в год. То есть положили 400 000 ₽ — получили 52 000 ₽ на счёт. Деньги заморожены на 3 года, иначе вычет придётся вернуть.
Что такое вклад?
Банковский депозит под 16-18% годовых с ежемесячной капитализацией. Деньги застрахованы АСВ (до 1,4 млн ₽). Можно снять досрочно с потерей процентов. Никаких рисков, никакой волшебной доходности.
Сравниваем на 3 года: вклад 1 000 000 ₽
Вклад под 17% годовых с капитализацией. Сложный процент за 3 года: 1 000 000 × (1 + 0.17)³ = 1 000 000 × 1.6016 = 1 601 600 ₽. Доход: 601 600 ₽. Налог с процентов 13% (с суммы превышения 1 млн): (601 600 - 0) × 13%? Нет, налог на вклады с дохода свыше 1 млн — но здесь порог не достигнут. Чистыми на руки: 601 600 ₽.
ИИС тип А: та же сумма 1 000 000 ₽ (по 333 333 ₽ в год)
Год 1: вносим 333 333 ₽, получаем вычет 43 333 ₽. Покупаем ОФЗ под 15% годовых. Доходность за год: 333 333 × 0.15 = 50 000 ₽.
Год 2: вносим ещё 333 333 ₽, вычет 43 333 ₽. На счету уже 333 333 + 50 000 + 333 333 = 716 666 ₽. Доход 716 666 × 0.15 = 107 500 ₽.
Год 3: вносим 333 333 ₽, вычет 43 333 ₽. Сумма 716 666 + 107 500 + 333 333 = 1 157 499 ₽. Доход за год 173 625 ₽.
Итог через 3 года: 1 157 499 + 173 625 = 1 331 124 ₽ + вычеты (43 333 × 3 = 130 000 ₽) = 1 461 124 ₽.
Вклад: 1 601 600 ₽
ИИС (ОФЗ): 1 461 124 ₽
Разница: -140 476 ₽ в пользу вклада. Но это без учёта того, что ОФЗ могут упасть в цене, а вклад — нет. Вывод: при текущих ставках вклад выгоднее и безопаснее.
Когда ИИС выигрывает?
Если ставки по вкладам упадут до 10-12%, а рынок акций покажет рост 20%+ в год. Или если вы активно торгуете и получаете доход выше 20% годовых. Для консервативного инвестора в 2026 — однозначно вклад.
Моё мнение: комбинируйте
Лучшая стратегия: 70% вклад под 17% + 30% ИИС с акциями голубых фишек (Сбер, Лукойл, Газпром). Вы получаете гарантированный доход 70% капитала и потенциал роста 30%. За 3 года такой портфель обгоняет и чистый вклад, и чистый ИИС.
Главное — не класть все яйца в одну корзину. Откройте и вклад, и ИИС. Сравните через год и решите, что выгоднее лично для вас.